2020年1-9月化纤行业运行简况

三季度化纤行业经济运行态势加速回升，主要运行指标降幅继续收窄，部分指标转正。生产状况延续二季度向好的态势，1～9月化纤产量实现今年以来首次同比正增长。在国内需求恢复的拉动下，三季度化纤行业开工负荷基本赶超去年同期水平，并且下游主要行业的开工率较去年同期有明显提高。同时，互联网与纺织品服装消费各类业态深度融合，线上消费需求加快释放。但我们也要看到，行业企业生产经营压力尚未完全缓解，发展信心仍然不足，效益及投资尚未扭转负增长态势。
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一、化纤行业运行基本情况
4 x  |5 M1 j2 L' z* D- p国内外市场需求持续改善。纺织品服装作为可选消费，前期处于抑制状态，随着经济活动的正常化，需求逐步恢复提升。根据国家统计局数据，1～9月，全国限额以上服装鞋帽、针纺织品类商品零售额同比减少12.4%，较上半年回升7.2个百分点；全国网上穿类商品零售额同比增长3.3%，由上半年的负增长（-2.9%）转变为正增长。化纤主要下游直接产品中，化学纤维纱、棉混纺布、化学纤维短纤布产量1～9月降幅均较上半年有不同程度的收窄；非织造布的产量增速继续提升，同比增长14.03%，较上半年提升7.48个百分点。从下游主要行业的开工率来看，江浙加弹、织机三季度平均开机率均较二季度有所提升，经编、圆机、花边的开机率与去年同期相比均有不同程度提升，尤其是9月中旬至10月中旬提升幅度较大。外需方面，海关快报数据显示，1～9月我国纺织品服装出口额为2157.8亿美元，同比增长9.4%，增速较上半年提升6.2个百分点，表明出口形势向好。
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化纤产量同比增速由负转正。三季度，在国内经济回升、冷冬预期、双十一等刺激下，行业开工负荷基本赶超去年同期水平。据国家统计局统计，1～9月化纤产量为4438.47万吨，同比微增0.27%，为今年以来首次正增长，表明化纤行业正在逐步修复疫情带来的不利影响。分产品来看，粘胶纤维和腈纶产量同比降幅较大，锦纶、涤纶和氨纶产量同比基本持平或有小幅增长。

化纤出口降幅收窄。1～9月，化纤主要产品共出口298.49万吨，同比减少12.28%，降幅较上半年收窄7.35 个百分点，反映出疫情对化纤国际市场的影响也有所减弱。分品种来看，涤纶长丝、涤纶短纤、锦纶长丝、粘胶长丝、粘胶短纤、氨纶等产品的出口量同比仍呈下降态势，但降幅较上半年有不同程度的收窄；主要产品中只有腈纶保持增长态势，出口量同比增长7.26%，但增幅较上半年回落13.11个百分点。

经济效益同比大幅下降，但三季度较上半年有所好转。国家统计局数据显示：1～9月，化纤行业营业收入5789.7亿元，同比下降13.77%，降幅较上半年收窄4.61个百分点；实现利润总额130.44亿元，同比减少34.86%，降幅较上半年收窄7个百分点。行业亏损面38.92%，较上半年收窄3.83个百分点；亏损企业亏损额同比大幅增加57.65%，较上半年增幅回落14.04个百分点。

固定资产投资继续下滑。国家统计局数据显示，1～9月，化纤行业固定资产投资额同比下降22.3%，降幅较上半年加深5.4个百分点，表明三季度企业投资意愿和投资行动下降。但从形成产能来看，今年仍然是投产高峰期，初步统计，前三季度聚酯新增产能约410万吨/年，产能投产高峰遇上终端需求下滑，产业链产能矛盾阶段性凸显。

二、化纤行业运行展望
2020年前三季度，化纤行业主要经济运行指标逐步向好，为行业实现平稳回升奠定基础。但四季度到2021年，化纤行业的发展形势仍将错综复杂。
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: q  {% u% d1 D从外部环境来看，全球疫情的发展远超预期，疫情拐点尚未出现且存在反弹可能，世界经济仍处于衰退之中。美国大选基本落定，新冠疫苗取得重大进展，全球经济复苏的不确定性较之前有望减弱。但后续考虑到疫情的发展、疫苗研制的进展和人民币升值等因素，仍具有一定的不确定性。全球经济复苏将是一个漫长而艰难的过程，外需市场压力依然较大。

从内需市场来看，在全球疫情“大流行”背景下，我国疫情防控取得重大成果，宏观经济实现率先复苏，为化纤行业发挥国内超大规模市场优势，加速消费潜力释放，进而形成良性国内大循环提供根本性的发展支撑。国家助企纾困、“六稳”“六保”各项政策效果持续显现，也将进一步改善营商环境，减轻企业负担，激发市场主体活力，推动纺织化纤行业经济运行回归至正常轨道。但目前国内仍有零星不断的新增确诊病例，疫情防控不能松懈。疫情等重大冲击过后，居民消费意愿往往低迷，后疫情时期消费反弹不会一帆风顺，化纤行业仍将负重前行。

短期看，行业运行缺乏利好支撑，国内市场需求虽然阶段性回暖，但其可持续性仍待观察，双十一行情过后，年内市场或将回归平静，除非出现疫苗研制成功并大规模上市、原油大涨等重大利好因素。企业生产经营压力尚未完全缓解，效益及投资尚未扭转负增长态势，继续保持平稳向好发展的基础仍需巩固。
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2 l! G; i# \: M1 {6 u4 @2021年，后疫情时代，化纤行业将在以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的格局中艰难复苏，行业规模和效益将有所增长，但市场可能仍在低位徘徊，产业链产能矛盾将进一步加剧，行业将在阵痛中洗牌，产业结构加速调整优化。（中国化纤协会）
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